Лига Инвесторов

Нулевой этап в инвестициях - это привести дела в порядок. Прикинуть все свои доходы и расходы, пассивы и активы, рассчитаться с долгами, накопить подушку безопасности. Некоторые, к сожалению, пропускают этот важнейший этап, но это ключ к пониманию того, как лучше двигаться.

Если есть долги, то их лучше закрыть, поскольку инвестирование - это неизвестная доходность, а закрывая условный долг по кредитке под 30%, вы гарантированно получаете именно эту доходность. Подушка безопасности нужна для того, чтобы не залезать в свой инвестиционный портфель, в случае внезапных проблем и потребности в деньгах.

Первое, что на мой взгляд, необходимо сделать, это определиться с целями инвестирования. Понять что вы хотите получить в итоге, продумать чем вам придется для этого пожертвовать, и прикинуть временные горизонты. Очень хорошо, если цель будет осязаема и реальна. Например: скопить капитал в 10 миллионов рублей к 2055 году.

Далее прикидываем, чем потребуется пожертвовать для того чтобы достичь этой цели. Для этого используем различные калькуляторы и пытаемся построить простенькие модели будущего. Из серии: если буду вкладывать 10 тысяч рублей в месяц на протяжении 30 лет и доходность составит 15%, то в итоге получу 70 млн рублей (ещё про цели: один, два, три). В идеале, у вас должно быть 3 сценария - негативный, базовый и позитивный. Придерживаться стоит базы, опираться на исторические данные, и понимать, что будущее не предрешено.

Если расчеты устраивают, двигаемся дальше.

На следующем шаге, выбираем брокера, через которого будем инвестировать. Основной упор я бы делал на надёжность и низкие комиссии. Даже небольшая разница в комиссиях на долгом горизонте и больших суммах может стать существенной. Ну и не забываем о надежности. Лучше всего это связка брокер-крупный гос банк. Также стоит посмотреть в каком банке хорошие привилегии за активы. Ваш портфель в итоге даст вам возможность пользоваться ими. В теории, можно открыть и несколько счетов.

Далее выбираем счет. Простой брокерский, либо же ИИС. Первый без льгот (кроме ЛДВ), но и без ограничений по сроку. По ИИС предусмотрены довольно щедрые льготы от государства, но есть минимальный срок владения и пока невозможно выводить купоны по облигациям на отдельный счёт. Обо всём этом стоит почитать. От себя могу добавить, что на мой взгляд, льготы от государства - это большое подспорье для долгосрочных инвесторов. Ну и при открытии ИИС, вам все равно откроют и обычный брокерский счет. И вы вполне можете их комбинировать.

Ну и собственно, пополняем счёт и начинаем инвестировать. Для начала, я бы рекомендовал изучить классы инструментов, и выбрать стратегию инвестирования. В подавляющем большинстве случаев, подойдет стратегия равномерного усредненного инвестирования, и покупка акции и облигации. Ну и первые покупки, вероятнее всего, стоит начинать делать с облигаций федерального займа и акций крупнейших публичных компаний России (так называемые голубые фишки). Невероятных результатов это может и не даст, но и уйти глубоко в минус, вашему портфелю скорее всего не удастся.

А дальше уже, стоит изучать все возможные компании и инструменты на рынке, постепенно приходя к своей наилучшей стратегии инвестирования! Ну и конечно, не забывайте читать книги, а не только всяких там блогеров. Истинное инвестирование не в волшебной кнопке "бабло", а в долгом и тщательном труде и повторении простых рутинных операций.

Ну как то так, надеюсь хоть что нибудь понятно. Если необходимо, могу более подробно раскрыть некоторые абзацы.

И да прибудет с вами сила! ...сложного процента, разумеется.

22.11.2025 Станислав Райт — Русский Инвестор

В пятницу (28.11.2026) было очередное пополнение портфеля. Закупаем активов на 20к рублей. У нас вновь прибывший боец в портфеле:

Транснефть ап - 15 шт ~ 20 000р

Чем обусловлен такой выбор активов?
Сегодня напишу отдельный, развернутый пост, где напишу почему купил, ЗА и ПРОТИВ. Но, честно говоря, до последнего сомневался касательной добавления Транснефти в портфель.

Общая обстановка на рынке
На картинках видите состояние портфеля в прошлую пятницу и сейчас. На текущей неделе была очередная попытка писдила (peace deal – мирное соглашение). Опять неудачная. Но радует:
1) Попытки договорится не прекращаются
2) Их частота на единицу времени растет

Чисто статистически – это сильно повышает вероятность того, что в итоге договориться получится.

В прошлый раз писал, что хочу повысить отраслевую диверсификацию портфеля – но в итоге опять купил из нефтянки компанию. Но, честно говоря, отраслевой состав Мосбиржи (на картинке) так и шепчет – Займи и напейся Купи нефтянки

https://t.me/+7W2l-l9rRpI4NGQ6 - аналитика по финансам, бизнесу и инвестициям

Это легендарный еженедельный дайджест, который выходит в моём телеграм-канале, на который приглашаю обязательно подписаться, чтобы ничего не пропускать, там много топового контента.

🏆 Рубль просто ракета

А эксперты опять ошиблись! Изменение за неделю: 79,10 → 77,50 ₽ за доллар (курс ЦБ 79,02 → 78,22). Юань 11,09 → 10,92 (ЦБ 11,05 → 11,02). Экспортёры активно продают валюту, чтобы выплатить налоги.

Что говорят эксперты?

• В Цифре в конце декабре видят ₽90 за доллар

• В Совкомбанке на конец года ждут ₽78–84 за доллар

• А в БКС ₽85-87

🎢 Акции и переговоры

Акции пытались падать на 2 605 на фоне геополитики, но потом выросли обратно на фоне геополитики. Итоговое изменение IMOEX с 2 685 до 2 676. Мирные трек то отменяется, то возобновляется. То будут переговоры, то не будут.

РТС: 1 070 → 1 077. Недолго плавали ниже 1 000!

Всю неделю европейцы переписывали пункты Трампа, потом ещё раз переписывали, потом снова. То одни заявления, то другие. Короче, ничего не понятно пока.

🫰 Дивиденды

Объявились: только Озон фарма (0,53%). Декабрь заполнен полностью, на январь что-то ещё может прилететь. Дивидендный сезон начинается уже завтра!

Ближайшие дивиденды:

Если богатеете на дивидендах, обязательно подписывайтесь и не пропускайте новые дивидендные обзоры.

🎅 Ралли Санта Клауса

Подготовка к ралли идёт полным ходом, но не все любят Новый Год, некоторые пытаются вставить палки в колёса.

Но в 18 случаях из последних 22 рынок рос в последние дни декабря, примерно в половине случаев рост был более 4%. Как будет в этот раз? Узнаем через месяц.

💼 Облигации

Разместились/собрали заявки: СлавПроект, Магнит, Балтийский лизинг, ХМАО-Югра, Россети, Соби-Лизинг, реСтор, ЯНАО, ГТЛК, Финэква, Л-Старт, НорНикель CNY, Атомэнергопром, Камаз, Новосиб, Лид Капитал. На реСтор и Камаз подался.

На очереди: Реиннольц, Система, ТрансФин-М, Село Зелёное, КЛВЗ Кристалл, ГПБ-СПК, Группа Продовольств, Аренза. Беру Село. Скоро будет много интересных выпусков, подписывайтесь, чтобы не пропустить.

RGBI опять вниз: 117,94 → 116,91. Выше не смогли, так что коррекция. Я продолжаю покупать длинные ОФЗ.

🏙 Новый исторический максимум в недвижке

Вот и снова обновили истхай в Москве. Индекс MREDC 322,3к → 324,4к за м². Эй, что происходит-то? Кто-то премии уже начал получать на работе? Или депозиты закончились?

🎠 Новости-айпиовости

Ждём IPO ВинЛаб, дочки Новабев. Если оно состоится, придётся накатить!

Также на IPO собирается Базис — внучка Ростелекома.

📈 Инфляция замедляется, скоро заседание по ключу

Рост цен за неделю составил 0,14% после 0,11% неделей ранее. С начала года рост цен составил 5,23%. Годовая инфляция снизилась с 7,20% до 6,97% — вот и ниже 7%, есть шанс показать ниже 6% до конца года.

Впереди у нас последнее в этом году заседание по ключевой ставке. Перед Новым Годом ЦБ может взять паузу, как считаете? Какой им смысл подарки делать?

🗞 Что ещё?

• Состав индекса поменяется, в него войдут Дом РФ, Озон и ЦИАН

• Средняя максимальная ставка по вкладам в топ-10 банков выросла и составила 15,50%

• Объём средств россиян в банках вырос до ₽63,5 трлн

• Серебро дорожает

• Вы крутые

🔥 Подписывайтесь на мой телеграм-канал про инвестиции в дивидендные акции и облигации, финансы и недвижимость.

Заканчивается осень, скоро уже зимний дивидендный сезон, Мосбиржа и Транснефть представили отчеты, компании активно размещают новые выпуски облигаций, вышли новые данные по инфляции: об этом и многом другом читайте в выпуске главных событий за неделю.

Индекс Мосбиржи, дивиденды

1.Индекс Мосбиржи за неделю снизился с 2685 до 2676 пунктов. Оптимизм, вызванный надеждами на улучшение геополитической ситуации, периодически возникает, надеемся на лучшее.

2. На этой неделе Озон фармацевтика рекомендовала дивиденды 0,27 р. на акцию (0,5%). Зимний дивидендный сезон скоро начнется: уже 25 компаний рекомендовали дивиденды. Собрал топ-10 дивидендов декабря и января в один пост.

Индекс гособлигаций RGBITR и новые размещения

1. Индекс гособлигаций RGBITR снизился с 733 до 728 пунктов. Максимальная доходность длинных ОФЗ составляет 14,9%, коротких с погашением через год выросла до 14%.

2. Прошел сбор заявок на участие в размещении облигаций: ХМАО 34002 (14,8%), Магнит 5Р5 (КС+1,4%), Балтийский лизинг П20 (18,75%), Россети 1Р19 (КС+1,3%), ГТЛК 2Р-11 (КС+2,9%), Рестор 1Р2 (18,85%), КАМАЗ П18 и П19 (16,5% и КС+2,75%), Атомэнергопром 1Р9 (15,1%), Лидкапитал 1Р1 (13,5%), ЯНАО 35005 (КС+1,5%).

3. Скоро ждем следующие выпуски: Металлоинвест 2Р3, Реиннольц 1Р4, АФК Система 2Р06 и 2Р07, Селигдар 1Р8 и 1Р9, Село зеленое 1Р2, АБЗ-1 2Р5, КЛВЗ Кристалл 1Р04. Обзоры на самые интересные выпуски будут, не пропустите.

4. Могут быть интересны:
- накопительные счета;
- вклады;
- фонды денежного рынка;
- флоатеры;
- облигации с ежемесячным начислением купонов и погашением в 2027 году;
- облигации с ежемесячным начислением купонов и погашением в 2026 году.

Инфляция

Официальная инфляция с 18 по 24 ноября составила 0,14% после 0,11% с 11 по 17 ноября, 0,09% с 6 по 10 ноября. С начала месяца цены к 24 ноября выросли на 0,4%, с начала года - на 5,23%. Годовая инфляция (в сумме за 12 месяцев) к 24 ноября уменьшилась с 7,2% до 6,97%. Но радоваться рано: на подходе повышение НДС с 1 января.

Отчеты

1. Мосбиржа отчет МСФО за 3 квартал:
- комиссионные доходы 19,4 млрд р. (+30,8% г/г), на фоне высокой клиентской активности, а также в связи с запуском новых продуктов и услуг;
- чистый процентный доход 14 млрд р. (-44% г/г). Доля комиссионного дохода в структуре операционных доходов составила 58%.
- операционные расходы 11,3 млрд р. (-1,2% г/г);
- EBITDA снизилась на 14,4%, до 25,3 млрд р.
- чистая прибыль 17,3 млрд р. (-25% г/г).

2. Транснефть отчет МСФО за 3 квартал:
- выручка 360,3 млрд р. (+4,5% г/г);
- операционная прибыль 82,6 млрд р. (+39% г/г);
- чистая прибыль акционерам 79,3 млрд р. (-3,4% г/г).
За 3 квартал дивиденд оценивается в 49 р. на акцию (3,8%).

Что еще?

• В этом году в России на баланс поставили более 200 месторождений твердых полезных ископаемых (калийно-магниевые соли, титан, фосфор, железная руда, серебро и др.).

• Акции ДОМ .РФ, Озона и ЦИАН войдут в Индекс МосБиржи с 19 декабря.

• Группа компаний Базис, принадлежащая «дочке» Ростелекома РТК-ЦОД, объявила о проведении IPO в декабре 2025 г.

• ЦБ зарегистрировал выпуск акций ВинЛаба. Похоже будет еще одно IPO.

• Средства россиян в банках в октябре значительно выросли — на 1,6%, или на 1 трлн р., а на 1 ноября 2025 г. их объем составил 63,5 трлн р., что является историческом максимумом.

• Ставки по вкладам в топ-10 банков впервые с января перешли к росту. Максимальная ставка выросла с 15,32% до 15,5%. Средние максимальные процентные ставки по вкладам на срок до 90 дней составили 14,78%, от 91 до 180 дней — 15,11%, от 181 дня до 1 года — 14,40%, свыше года — 12,42%.

• С января по октябрь 2025 г. средневзвешенная стоимость квадратного метра в сделках с квартирами в новостройках составила 203,6 тыс. р.(+13% год к году).

• Четверть россиян инвестируют на основе мнений блогеров. А вот так не надо делать, надо думать своей головой.

Подписывайтесь на мой телеграм-канал про финансы и инвестиции.