Лига Инвесторов

За 2024г:

Ожидания аналитиков: 16.41р — 20р

Текущая доходность: 11.4% — 14%

Комментарий:

Российские металлурги в последнее время сталкиваются с проблемами на фоне снижения внутреннего спроса, кроме того, на некоторых компаний давит жесткая денежно-кредитная политика ЦБ.

"Северсталь" решила не распределять дивиденды за IV квартал 2024 года, чтобы обеспечить стабильное финансовое положение компании в будущем.

Недавнее продление квот от ЕС на поставки слябов из РФ до 2028 г. позволило компании избежать серьезных структурных изменений в продажах, что могло бы в среднесрочной перспективе увеличить издержки.

Чистая прибыль «НЛМК» по МСФО за 6 месяцев 2024 года составила ₽81,65 млрд, что на 11% ниже по сравнению с ₽91,75 млрд в предыдущем году. Выручка увеличилась на 16,6% до ₽517,79 млрд против ₽444,16 млрд годом ранее.

Чистая прибыль НЛМК по РСБУ за 9 месяцев упала в 4,3 раза.

——————————

⚡️ Подписывайся на канал, чтобы получать ещё больше новостей, идей и полезного контента ⚡️

Акции компании торгуются на Московской бирже под тикером APRI. Компания успешно вышла на IPO летом 2024 года и с того времени стоимость бумаг выросла на 47,2%.

👀Что там по выпуску?

🏠Дата размещения - 12.02.2025г., а это уже сегодня, у нас самые горячие обзоры 😜

🏠Дата погашения - 17.01.2030г., размещения на 5 лет, так как производственный цикл у застройщиков длиннее.

🏠Объем размещения - 200 000 000 рублей.

💰Размер купона - 29,5% годовых и он фиксированный, во всяком случае до наступления оферты. Доходность выше крыши, а доходность к погашению еще выше - 33,8%.

🏠Выплата купонов - ежемесячно, первая выплата запланирована на 14 марта 2025г.

🏠По выпуску предусмотрена оферта (куда же без нее с таким высоким купоном) через 1,5 года. Дату оферты надо записать во всех блокнотах и поставить напоминание во всех календарях, потому что после нее доходность возможно снизится очень сильно.

🏠Выпуск АПРИ-БО-002Р-07 (ISINRU000A10AUG3) доступен даже для неквалифицированных инвесторов, но после тестирования.

📊Что еще важно знать?

📌Выручка АПРИ за 9 месяцев по МСФО составила 14,1 млрд. рублей, увеличившись в 2,4 раза год к году, объём продаж вырос на 31%, до 13,5 млрд. рублей, рост продаж в кв.м. составил 6%. Такой сильный рост выручки был связан с повышением строительной готовности проектов. За 2024 год предварительная выручка составила 18 млрд. рублей.

📌Чистая прибыль за 9 месяцев составила 0,9 млрд. рублей и этот показатель год к году снизился на 12%.

📌Компания активно наращивает заемные средства, которые с начала года выросли на 28% до 27,2 млрд. рублей, из которых облигационный долг составляет 4,2 млрд. рублей.

📌Прогнозный показатель чистый долг/EBITDA на конец 2024 года оценивается компанией в 3,1х.

📌В октябре 2024 года Национальное рейтинговое агентство повысило кредитный рейтинг компании до BBB- со стабильным прогнозом.

АПРИ выходит на рынок облигаций небольшими запросами, тем самым наращивая долговые обязательства. Доходность близка к космической, но и риски также высоки, как строительной отрасли, так и инвестирования в данного эмитента.

Еще больше полезной информации по своему опыту в инвестициях, фондовому рынку и регулярных покупках в инвестиционный портфель можно прочитать у меня в телеграм-канале. Буду рад вас там видеть.

Зеленый гигант отчитался за январь 2025г по РПБУ, не будем нарушать традиции и рассмотрим результаты!

📌Розничный кредитный портфель (кредиты населению) снизился на 0,5% за декабрь (в прошлом месяце было -0,1%)

📌Корпоративный кредитный портфель (кредиты бизнесу) снизился на 0,8% за декабрь без учета валютной переоценки (в прошлом месяце было -0,1%)

👆Замедление кредитования продолжается и это хорошие данные для Центрального банка РФ (напомню, что 14 февраля пройдет заседание ЦБ РФ по ключевой ставке).

📊Результаты за январь 2025г:

✅Чистый процентный доход вырос на 9,4% г/г до 231,5 млрд руб.

✅Чистый комиссионный доход вырос на 2,6% г/г до 50 млрд руб.

✅Чистая прибыль выросла на 15,5% г/г до 132,9 млрд руб.

📌Расходы на резервы* составили 43,4 млрд руб.

*Учитывая, что в этом году ставку уже могут начать снижать, это неплохой уровень отчисления в резервы. При том, что в 2024 году банк нарастил резервы на 714,7 млрд рублей.

💡Количество подписчиков СБЕРПРАЙМ за последние 12 месяцев выросло в 2,2 раза до 22,6 млн человек.

СБЕР продолжает торговаться по 0,93 капитала (недорого) и показал хорошие результаты за январь, лучше ожиданий аналитиков.

Интересно будет посмотреть результаты за февраль, так как там уже будут действовать антициклические надбавки, а пока продолжаем держать акции и наблюдать за результатами.

--

Если хотите грамотно инвестировать и бесплатно обучаться — подписывайтесь на тг канал, там мы освещаем во что инвестируем сами (команда Invest Assistance) и во что инвестировать не стоит:

👉🏻 https://t.me/+IA6M_8vJ6TAyYmUy

----

Как вам результаты банка за январь❓Держите акции Сбера❓👇

Я на фондовый рынок пришел только для получения дивидендов. Просто покупаю акции, формируя портфель.

Так что тем, кто также интересуется только дивидендной политикой, приходится быть "в теме" про такие "топы" - знать все компании (даже те, кто дивы не платит), и постоянно вычленять интересную для себя информацию.

P.S. Инвестиционных рекомендаций здесь нет.

P.P.S. Информация для тех, кто только начинает инвестиционную деятельность в фондовый рынок.

P.P.P.S. 😉 Для тех, кто пишет обзоры "топов" и "лучших" - прошу как-то дифференцировать эти стратегии и хотя бы периодически выпускать обзоры "лучших акций, которые взлетят (или упадут)", или "топ 10 дивидендных акций на 202... год".

📍 Цены на нефть продолжают расти на фоне опасений относительно возобновления конфликта между Израилем и ХАМАС, оказывая поддержку российскому рынку.

Торговая сессия завершилась ростом основных индикаторов. Индекс МосБиржи вырос на 0,9% и закрылся на уровне 3017 пунктов. Индекс РТС поднялся на 1,2% и завершил торговую сессию на отметке 992 пунктов.

Рынок вполне может продолжить свое восхождение, пытаясь основательно закрепиться выше 3000п. Если ваши краткосрочные ожидания совпадают с заложенным рыночным оптимизмом, то имеет смысл удерживать акций компаний, которые в первую очередь отыграют продвижение переговорного процесса: Газпром, Новатэк, Юнипро, Русал, Алроса, СПБ Биржа и ВСМПО-АВИСМА.

В настойчивости рынка чувствуется сила. Любая коррекция быстро выкупается, что при всех известных вводных указывает на то, что пока рано уходить в глухую оборону.

📍 Из корпоративных новостей:

Чистая прибыль Сбера $SBER в январе 2025г выросла на 15,5% г/г до 132,9 млрд руб, рентабельность капитала составила 22,2% — РСБУ

Сегежа $SGZH На фоне сложностей с экспортом Владимир Путин призвал поддержать внутреннюю лесопереработку

Henderson $HNFG (+2%) представил операционные результаты за январь. Год к году выручка выросла на 23,2%. Доля онлайн-продаж в доходе увеличилась на 78,1%.

Ozon $OZON (+2,4%) начал выдавать ипотеку на покупку коммерческой недвижимости

Акции РусГидро (-5,23%) в коррекции на фоне новостей о возможной не выплате дивидендов до 2028г

• Лидеры: Ростелеком $RTKM (+5,84%), Позитив $POSI (+4,96%), Ростелеком $RTKMP (+4,44%).

• Аутсайдеры: РусГидро $HYDR (-5,23%) ИНАРКТИКА $AQUA (-1,6%), ФосАгро $PHOR (-1,44%), Лента $LENT (-1,16%).

12.02.2025 - среда

• $GCHE СД Черкизово рассмотрит вопрос по дивидендам за 2024г

• Индекс потребительских цен (инфляция) в 19:00 мск

Практически экватор торговой недели, а впереди еще столько всего интересного. Всем удачных торгов. Мы начинаем.

Наш телеграм канал

✅️ Более подробно пишу про эти и другие компании на своей странице, так что подписывайтесь. Будем проходить этот путь вместе.

'Не является инвестиционной рекомендацией